Обзор украинского металлургического рынка. Текущая обстановка и прогнозы
Металлургическая продукция является одним из ключевых видов экспортируемых Украиной товаров, однако война нанесла существенный ущерб этой индустрии. К концу первой половины 2022 года экспорт металла уменьшился примерно наполовину. Если сравнивать с аналогичным прошлогодним периодом, в денежном выражении экспорт сократился до 3,2 млрд долл. (на 47,3%), а в натуральном – до 4,1 млн т (на 58,4%).
По общему прогнозу, к концу года продажи металлургов могут снизиться более чем в три раза и составить примерно 5,3–7,2 млрд долл. Причинами столь существенного снижения стали:
- блокировка украинских портов;
- изменения конъюнктуры рынка;
- уменьшение количества производителей продукции.
Логистика как важнейший элемент сбыта
До начала военных действий украинский металлургический бизнес вывозил более 85% черных металлов через порты Мариуполя, Одессы и Николаева. В ближайшей перспективе экспорт из морских портов полностью заменить на железнодорожную транспортировку стало невозможным. Причиной этому являются длинные очереди, низкая пропускная способность на пограничных переходах и высокая цена за доставку.
Вас может заинтересовать анализ рынка логистики в Украине за предыдущие годы
Сейчас весь экспорт происходит по железной дороге через западную границу, которая перегружена из-за отсутствия альтернативных путей. Переходы способны пропускать не более 1900 вагонов в сутки, тогда как экспортная мощность страны требует минимум 3400. Кроме того, цена на такой вид логистики порядком выше, по сравнению с морскими перевозками. Например, недавно предприятия платили за доставку своей продукции в украинский порт 6 долл./т, теперь же за то, чтобы довезти товар до западной границы, экспортеры вынуждены оплачивать 18 долл./т. Данный фактор снижает доходную часть при экспорте металлопродукции.
Помимо низкой стоимости морских перевозок, порты характеризуются высоким уровнем пропускной способности. Ниже проиллюстрирована диаграмма количества металлопродукции, которую пропускали через себя украинские порты.
Перевалка металлопродукции в морских портах Украины в 2017–2021 гг., млн т
Источник: по данным GMK Center
К примеру, в прошлом году государственное предприятие «Мариупольский морской торговый порт» нарастило перевалку черных металлов почти на 5% по сравнению с 2020 годом – до 5 млн т. Это позволило ему вернуть первенство по объемам отгрузки металлопродукции.
Вы также можете заказать эксклюзивное аналитическое исследование рынка в любой отрасли
Перевалка металлопродукции в разрезе морских портов Украины в 2020–2021 гг., млн т
Источник: по данным GMK Center
Для Украины стратегически важно возобновить экспорт металлопродукции из морских портов. Страна рассчитывает на то, что согласие на разблокировку портов для экспорта продовольствия вскоре может распространяться и на товары металлургии. Предполагается, что налаживание транспортировки металла и руды увеличит денежные поступления в страну на 600 млн долл., что поспособствует стабилизации курса гривны и позволит сохранять валютный коридор в пределах 36 грн/долл. При решении логистического вопроса в течение следующих месяцев возможно будет увеличить производство вдвое от нынешних объемов.
Влияние войны на металлургические предприятия
Мировой рынок металлургии отреагировал на события в Украине значительным падением цены – ниже довоенного уровня. С конца марта по середину лета можно было отследить негативную ценовую динамику. За этот период горячекатаный прокат подешевел до 545 долл./т (на 23 февраля стоимость составляла 840 долл./т), арматура – до 700 долл./т (ранее зафиксировано 760 долл./т). Такие существенные изменения на мировой арене спровоцировали отрицательные условия для функционирования отрасли. А если учитывать рост вышеописанных затрат на логистику, то экспорт продукции становится низкорентабельным.
Начиная с весны, в Украине уменьшилось количество производителей металлопродукции, активно экспортировавших свой товар. В Мариуполе Украина потеряла два крупных металлургических предприятия – «Азовсталь» и ММК им. Ильича, на которые раньше приходилось более 40% металлопроизводства. Так, за 2021 год они суммарно произвели 8,6 млн т стали.
Поскольку «Метинвест» сегодня является основным функционирующим производителем металлургической продукции, стоит проанализировать ситуацию с предприятиями, принадлежащими данной группе.
Состояние металлургических активов «Метинвеста» на конец лета 2022 года
Источник: по данным компаний
Остальные предприятия могли бы выполнять больший объем, однако помехой являются перебои в логистических поставках сырья и проблемы с отгрузкой готовой продукции через сухопутную границу. Кроме того, часть предприятий расположена достаточно близко к границам со страной-агрессором, где постоянно присутствует риск обстрелов. В первые месяцы войны эти предприятия остановили производственные мощности ради безопасности сотрудников. Такой вынужденный простой создает трудные времена для бизнеса, так как может привести к массовому сокращению работников.
Согласно расчетам экспертов Impulse Consulting, на восстановление промышленности может потребоваться около двух-трех лет. После предпринятых шагов к обновлению появится возможность строить стратегии по укреплению бизнеса. За это время предстоит провести оптимизацию логистических цепей, возвратить старых и нанять новых сотрудников, а также возобновить работу уцелевших предприятий.
Для получения консультации свяжитесь с нами, используя раздел
Работаем по стандартам
Создаём импульс для развития Вашего бизнеса
Готовые проекты